Se eu lhe oferecesse a oportunidade de jogar um jogo de moeda com 5050 chances de dobrar ou dividir a metade seu dinheiro, você aceitaria isso. Para um jogador que joga todo o seu bankroll em cada rodada, parece ser uma lavagem. Independentemente da ordem dos retornos, se houver um número igual de cabeças e caudas, o jogador acaba tendo exatamente o que ele fez no início. Iniciando bankroll: 100 Round 1 (heads): 200 Round 2 (tails): 100 Round 3 (tails) 50 Round 4 (heads): 100 No entanto, para um investidor sofisticado, este jogo representaria uma incrível oportunidade de lucro. Claude Shannon ilustrou isso ao propor que um jogador inteligente aposasse apenas a metade do seu bankroll em cada rodada. Esta aparentemente pequena diferença transforma o jogo em um vencedor. Iniciando o bankroll: 100 Round 1 (heads): 150 Round 2 (tails): 112.5 Round 3 (tails) 84.375 Round 4 (heads): 126.5625 Convertendo este jogo em investment-speak, Claude Shannon propôs um portfólio de 50 moedas e 50 em dinheiro. Esse portfólio foi reequilibrado no início de cada rodada. Os resultados deste jogo são bastante profundos. Isso mostra que a redução de risco tem a capacidade de aumentar os retornos, trazendo seu retorno geométrico de portfólio realizado mais próximo dos retornos aritméticos ponderados dos componentes das carteiras. Ao atingir a estratégia de gerenciamento do bankroll em uma direção ligeiramente diferente, podemos observar como um portfólio diversificado de moeda flip Os jogos que são reequilibrados em cada rodada oferecem um retorno que é muito maior do que a performance ponderada dos jogos individuais. (Este gráfico será atualizado automaticamente a cada 10 minutos, oferecendo um novo experimento randomizado a cada vez). Internalizar os benefícios da diversificação leva tempo, mas eu posso imaginar voltar a um portfólio concentrado. A diversificação combinada com o reequilíbrio oferece a oportunidade de aumentar os retornos ao mesmo tempo em que diminui o risco. Embora o mundo real seja muito mais complicado do que uma simples operação de moeda, acho que o jogo pode ajudar os investidores a entender como olhar para os ativos isoladamente nunca faz sentido. Investidores sofisticados apenas se preocupam com o que um ativo irá fazer com um portfólio diversificado e periodicamente reequilibrado. Se você apreciou o tópico desta postagem, tente frases Google, como 8220volatility pumping8221, 8220volatility harvesting8221, 8220Shannon8217s Demon8221 e 8220Kelly critério.8221 Além disso, um papel bem feito sobre o assunto pode ser encontrado aqui. 12 comentários: criei um modelo de Excel para testar sua teoria, e descobri que, ao arriscar apenas 50 cada vez que você quase estava garantido em menos de 200 rodadas e geralmente em menos de 100 rodadas. No entanto, arriscando 100 cada vez permitido para um jogo mais longo (normalmente pelo menos 200 rodadas e, muitas vezes, dezenas de milhares de rodadas), e às vezes conduzem a ganhos em bilhões, trilhões ou mesmo quadrilhões de dólares, usei a função RAND EX Excel para servir Como a moeda flip, e um número par foi contado como quotheadsquot e um número ímpar foi contado como quottailsquot. Não havia um número precisamente igual de cabeças e caudas, mas é claro que não haveria quando lançar uma moeda real. Mas eles foram estatisticamente próximos em número (menos de 0,1 variância). Por que você acha que minhas descobertas são tão diferentes da sua, criei um modelo de excel para testar da mesma maneira. Eu inicialmente achei o que você fez, mas eu percebi que a recompensa que eu estava usando era defeituosa (2 para uma vitória e 2 para perda) e descobri que não estava calculando o reequilibrio adequadamente. Uma vez corrigido, repetí as 200 rodadas 31 vezes com resultados fenomenais a cada vez. Eu até prejudiquei o retorno (com base no meu mercado de opções de custos de spread) e reduzi o índice de pagamento para 1,1. Mesmo com tudo isso, eu ainda recebi retornos fenomenais (embora não tão bom quanto um mercado sem atrito, é claro). Quais os cálculos que você está usando para reequilibrar o dinheiro e o quotpotsquot coinflip. E qual é o seu índice de pagamento (2 para uma vitória e 2 para perda) Hmmm. Sua escolha oddeven pode ser o problema. Com longas cordas de estranho ou mesmo você vai destruir. É por isso que, em uma caminhada aleatória real, as tendências para cima ou para baixo, você ainda precisa adivinhar a tendência geral corretamente para o Demon de Shannon39 funcionar melhor. A sua relação oddeveno caiu muito e você continuou apostando na direção oposta. Sem olhar para as planilhas, é difícil saber por que nossos resultados eram diferentes. Aqui está o documento do Google que está dirigindo os gráficos: docs. googlespreadsheetccckey0AhyXQ0o4HKEqdHpndzJkMXVHMktQS0xHSDR2aWFMbVEgid0 Vejo seu ponto sobre assumir riscos e apostas no investimento. Eu não arrisco cem por cento dos meus ativos, talvez a metade fará. E aprender com esta publicação me faz querer pensar se seria melhor fazer isso junto com o gerenciamento de ativos que eu pedi na Austrália. Propriedades de um lado e dinheiro do outro. Recebi mais informações sobre gerenciamento de ativos neste link: ameri-webs20170910asset-management-a-better-form-of-money-in-the-bank Primeiro, adoro as postagens. Em segundo lugar, estudei isso por algum tempo em relação a Kelly Betting. Devo ressaltar que não sou tão bom em matemática, então peço desculpas se houver uma resposta óbvia que eu estou faltando. Considerando o cenário publicado acima (5050 chances de duplicar ou diminuir a metade do seu dinheiro), como as apostas de Demon de Shannon são relacionadas à Betsizing do Kelly Criterion. Como eu vejo isso usando a equação padrão de Kelly f (p (b1) -1) b, você seria informado para Alocar 37,5 para o flip da moeda e os restantes 62,5 para o caixa. Cálculos: b420.5 e f0.375 (0.5 (41) -1) 4. Se alguém executa a alocação de Kelly de 62.537.5 em vez da alocação de Shannon de 5050, Kelly é claramente inferior a Shannon (eu construí minha própria folha de excel). Alguém consciente de por que Kelly surgiu tão curto aqui. Obrigado antecipadamente por quaisquer pensamentos. O modelo de lançar moedas é enganador. Se houver um cara sentado na mesa de Shannon que combina Shannon39s com todas as apostas, o jogo está fortemente equipado com o favor de Shannon. Quando o lance aparece, o cara B perde todo o que ele falou. Mas então, quando se trata de caudas, o lucro do sujeito B39s apenas equivale a metade do que ele ponicou. Se você levar a metáfora da moeda-jogando literalmente, você ficará confuso e você pode entender mal o reequilíbrio de Shannon. Este é um artigo legal, tenho procurado cerca de 39Shannon Demon39 por um longo período de tempo e seu artigo e folha de excel explica isso de uma maneira muito simples e melhor. No entanto, acho que isso só funcionaria se as chances de fazer um investimento de 2 vezes do investimento em um estoque são as mesmas que as chances de perder metade do investimento, o que significa que é mais fácil para um estoque ir para o norte do que para o sul. Por favor corrija-me se eu estiver errado. Você está correto, a amostra implica que há 50 chances de ter 50 perdas (metade) do investimento, mas têm a mesma mudança de 50 para ter 100 ganho (duplo) do investimento. Muito bom para ser verdade no mundo real. Uma amostra mais realista deve usar um ganho de 50 para tornar a quantidade de winloss global o mesmo que um jogo quotfairquot. Rebalancing With Shannon8217s Demon Claude Shannon foi um indivíduo prolífico quando se tratava de matemática e ciência. O ex-pesquisador da Bell Labs e o professor do MIT ajudaram a desenvolver um campo de estudo conhecido como teoria da informação e desempenharam um papel importante na invenção da forma como os computadores computam. Ele também teve interesse no mercado de ações e realizaria reuniões ocasionais no MIT sobre o tema do investimento científico. Um dos métodos que ele propôs não exigiu conhecimento sobre a estratégia futura do mercado8211a que foi projetada para lucrar com uma caminhada completamente aleatória. Shannon8217s Demon, como o método é conhecido, é realmente nada mais do que uma estratégia 8220diversify e rebalance8221. O 8220demon8221 neste contexto não é nada malvado ou satânico, mas refere-se à ação de triagem ou reequilíbrio. A estratégia de investimento hipotética de Shannon8217 considera uma ação cujo preço se move de forma completamente aleatória e não tem tendência ascendente ou descendente. Ele termina o período de estudo ao mesmo preço que começou com. Shannon propôs que o capital de investimento fosse dividido entre duas alocações: 50 neste estoque hipotético e 50 em uma participação em dinheiro. O portfólio é então reequilibrado a cada dia de volta a essa alocação 5050 original. Para tornar as coisas um pouco mais interessantes, o estoque é altamente volátil. Em qualquer dia, ele pode dobrar o preço ou diminuir em 50. 1 Nesse cenário, o investidor de compra e retenção que simplesmente passou tudo na participação em ações viu seu interesse não ir a lugar nenhum. Por outro lado, o investidor que seguiu a estratégia Shannon8217s, hedge e reequilíbrio com dinheiro, acabou com uma carteira lucrativa. Este exemplo, é claro, é apenas para mostrar o que é possível. O comportamento do estoque nesta configuração, com um retorno de 100 ou -50, é altamente irreal. Um recurso como esse tem uma taxa de retorno média teórica de 25 e um desvio padrão de 75. 2 Nada em mercados financeiros reais se aproxima de replicar esses tipos de números. A experiência de Shannon8217s é mais do que apenas um jogo matemático com números aleatórios. Ele fornece uma excelente estrutura para pensar sobre diversificação e reequilíbrio. Abaixo estão três cenários diferentes, mas ao invés de usar dinheiro e estoque usei duas ações aleatórias com as mesmas características que a usada anteriormente. Em cada cenário, o portfólio global era lucrativo, independentemente da forma como as ações individuais se realizavam. Uma das principais razões para isso foi que os estoques se comportaram completamente independentemente um do outro. Em outras palavras, eles não estavam correlacionados. Quando os ativos estão perfeitamente correlacionados, eles, por definição, se comportam exatamente da mesma maneira. Como resultado, não há oportunidade de reequilibrar, e, portanto, não há oportunidade de reduzir qualquer desvantagem potencial. O investidor obtém o que o estoque dá. Do ponto de vista prático, a maioria dos ativos de capital existe em uma região cinza quando se trata de correlação. Os coeficientes de correlação geralmente estão entre 0 e 1, e mudam ao longo do tempo. Durante períodos de alta correlação, os ativos se moverão juntos e provavelmente não mostrarão muita mudança em relação à alocação da carteira. Em nosso mundo cada vez mais globalizado, as correlações na maior parte só estão aumentando. Como conseqüência, as oportunidades de melhorar os retornos, reduzir a volatilidade ou reduzir as reduções através do reequilíbrio provavelmente serão poucas e distantes. O desempenho dos estoques das grandes empresas americanas (SampP 500) e do mercado internacional desenvolvido (MSCI EAFE) é um excelente exemplo disso. De 1970 a 2017, esses dois ativos tiveram uma correlação de 0,66 com apenas sete anos independentes, onde os retornos anuais se moviam em diferentes direções. SampP 500 Retorno total MSCI EAFE Retorno total Entre as duas estratégias de reequilíbrio, não houve muita diferença em retornos ou volatilidade, mas esse é o ponto. Dito de outro modo, com ativos que estão estreitamente correlacionados, não importava com que frequência o portfólio foi reequilibrado, desde que fosse feito em algum momento. No entanto, pode haver uma vantagem para o reequilíbrio com uma freqüência menor não capturada nessas simulações. Menos reequilíbrio reverterão inerentemente as taxas, comissões e impostos dos investidores, melhorando assim os retornos em relação ao portfólio reequilibrado anualmente. Ter uma consciência desses tipos de situações é talvez um dos benefícios de gerenciar recursos manualmente ao invés de recorrer a um robo-assessor. Aproveitando as oportunidades ocasionais de reequilibrar quando faz sentido8211 quando um recurso está em alta enquanto o outro está para baixo por exemplo8211 e eliminando transações desnecessárias quando há menos oportunidades. Postscript Depois de passar algum tempo construindo as simulações acima e gerando séries de tempo aleatórios, existem inerentemente algumas coisas estranhas que se destacam. Mais notavelmente, é a aparência dos ciclos 8220boom e busto8221 nestes conjuntos de dados completamente aleatórios. Algo a considerar8230 Referências 1. Poundstone, William. Formula Fortune8217s. Hill e Wang. Nova Iorque, NY. 2005. pp. 15-23, 201-205. 2. Algumas notas sobre probabilidades, médias e desvios-padrão: Eval estatística de Avgs e Std Devs. pdf Compartilhe: Como isto: Publicar navegação Mensagens recentes Siga o engenheiro PF por e-mail Categorias Outros eu seguem Crie um site ou blog no WordPress d bloggers Como esta: esta sala de negociação de futuros se concentra em alavancagem elevada Negociação durante a noite com futuros: apenas abra o comércio ao fechar e, se não for interrompido, feche-o no horário aberto. Uma das principais vantagens do estilo de negociação Nightly Patterns é que dá aos comerciantes a oportunidade de negociar em um momento específico, evitando a triagem constante do mercado. Além disso, permite aos comerciantes manter seu dinheiro em dinheiro durante o dia, possibilitando adicionar Overnight Trading a outras estratégias de negociação intradiária. Seu horizonte de tempo único torna este estilo de negociação completamente não correlacionado com a maioria das outras estratégias, levando a uma diversificação de portfólio superior. Para baixar a folha de resultados, siga este link: RESULTADOS DE NEGOCIAÇÃO Veja a minha biblioteca de mais de 400 PATTERNES seguindo este link: BIBLIOTECA DE PATROCINOS Esta imagem mostra o crescimento de patrimônio NIGHTLY PATTERNS8217 sem lucro combinado: procuro padrões noturnos como pessoas no norte buscam Aurora Borealis. Se você deseja se inscrever NORMALMENTE PATRIMENSOS, siga o procedimento aqui: as postagens GRATUITAS serão publicadas no dia seguinte com uma breve visão geral comercial. (A partir de 7 de janeiro de 2017) Se você está interessado em Padrões noturnos8217 CONHECIMENTO, aqui estão meus Guias Quantitativos: 8220I procuram padrões noturnos como pessoas no norte buscam Aurora Borealis.8221 Padrões noturnos pertencem aos 14 melhores sites de mais de 1000 globais Salas de negociação de futuros novamente em 2017 QUEM SOMOS OS NEGÓCIOS GLOBAL TITANS EVENTOS NO TRABALHO DA NOITE Eu fui perguntado muitas vezes se eu pudesse mostrar os resultados dos Padrões noturnos mais adiante Conceito Nightly Patterns em outubro de 2017. Este é realmente um trabalho árduo, pois eu deveria testar mais de 400 Diferentes padrões juntos. Por essa razão eu decidi recolhê-los em diferentes grupos e olhar para todos os grupos de forma separada. Eu anunciei aqui os eventos programados como as Minhas Fed e as noites da Fed Meetings seguindo o sistema de Guia Quantificado do Fed Minutes Days e meus padrões da noite do Fed Days, alegres juntos. Abaixo estão os rendimentos anuais 1 contrato Emini: o que mais gosto são os retornos excelentes durante os anos de turbulência financeira de 2008, 2009 e 2017. Com 13121. 13409 e 7107, respectivamente. Parece que o mercado está confiando fortemente na ação da FED durante condições de mercado difíceis. Isso parece ser uma estratégia fortemente não correlacionada que aumenta os retornos da negociação overnight durante os regimes de mercado baixos e voláteis. Sligthly anos negativos de 2017 e 2017 devem exigir anos lucrativos e um momento perfeito para saltar Aqui estão as estatísticas para os amantes dos números: os sistemas VIX, RSI e Bollinger8230 juntos dos negócios vencedores estão bem acima de 65 e o fator de lucro está bem acima de 2 Também (meus critérios padrão). 1027 ocorrências em um período de 23 anos são iguais a cerca de 45 negócios por ano. Considerando cerca de 260 noites (negociação) em um ano, o sistema global está no mercado apenas 17 noites. O que eu mais gosto é o desvio baixo -4,17 igual a -4587 por contrato negociado. Para manter o desdobramento inferior a 25 da conta, eu aconselharia um capital inicial de 20000 por contrato. Não entendi considerar qualquer perda de parada ou tirar proveito neste backtest. Para reduzir o risco durante a noite, eu implementaria minha perda de parada fixa 1,3. Abaixo estão os retornos anuais: o resultado fraco do ano passado deveu-se principalmente a um mercado geral extraordinariamente fraco da noite, com soma anual de SPY todas as noites de -3,03. Não estivemos em um verdadeiro mercado de baixa, conforme definido pelo filtro de 200 SMA, de modo que a metodologia apenas beneficiou marginalmente dos padrões de baixa que raramente desencadeiam. De qualquer forma, este é o ano perfeito para saltar de novo e voltar para os resultados habituais do sistema. Tenha uma olhada na página Sistemas de padrões noturnos para eles ou se você tiver alguma dúvida, consulte: Compartilhe isso: Gosto disso: Bollinger Bands Quantified Patterns Quando se trata do conhecimento dos Padrões noturnos, I8217m sempre feliz em anunciar novos resultados. Aqui estamos com uma ótima coleção de padrões de Bandas de Bollinger de padrões noturnos, explorados aqui para construir um extraordinário sistema de comércio de Bandas Bollinger, com uma média de cerca de 3500 por contrato ES Provado anualmente por um backtest de 23 anos. Em mais de 350 ocorrências. 72 de negociações vencedoras e um notável Aprenda a trocar a sua noite com o Padrão de Bollinger PatternsShanon8217s Daemon. Lucro da Randomness Sempre houve confusão se os investidores podem colher benefícios e ganhar dinheiro mesmo quando o mercado é volátil. Bem, você pode ganhar lucros elevados e ganhar em um mercado volátil com base no preço aleatório, apenas você deve assumir que haverá um retorno sem fricção. Com poucas modificações, mesmo após a transação, o seu investimento pode gerar lucros. Isto é baseado na teoria manifestada por Claude Shannon. Na década de 1940, o grande gênio conduziu um experimento também conhecido como Shannons Demon e provou que é possível obter lucros com as condições aleatórias do mercado, mas você precisa se certificar de que é de natureza volátil. Visão geral do experimento Nesta experiência, o portfólio de investimento de um comerciante é dividido em duas partes. Uma parte você tem que investir no estoque e a outra parte será em dinheiro. O estoque em que você precisa investir precisa ser altamente nervoso, cada dia precisa ser dobro ou meio do seu valor e todos os dias no meio-dia. Você precisa reequilibrar sua carteira de investimentos para outra metade e metade dividida. Depois de reequilibrar por algum tempo e depois de alguns negócios, seu valor real renderá retornos e lucros máximos. O experimento é simples: Imagine um estoque que seja altamente nervoso e dobrado ou reduzido à metade em valor todos os dias. Em seguida, você investiga metade do seu portfólio no estoque, enquanto o resto permanece em dinheiro. Ao meio dia, você reequilibra o portfólio de volta a uma divisão de 50-50. Então, se você começou com 1.000 e o estoque foi reduzido ao meio, no dia seguinte seu portfólio seria 750 (250 no estoque 500 em dinheiro). Após o reequilíbrio, o portfólio teria 375 em estoque e 375 em dinheiro. Como o gráfico abaixo mostra que, depois de reequilibrar apenas 72 vezes, nosso investimento inicial de mil e noventos vale menos de 100.000. Isso não é um pedaço de mudança ruim dado que não precisamos fazer nenhuma previsão de ações para fazer esse lucro. Na verdade, você tinha comprado e Realizou esse estoque que você faria lucro zero. Então, exigiria um ativo muito volátil para simular esta Origem da teoria. A origem dessa teoria é baseada no conceito de entropia que foi inventado pelo renomado físico James Maxwell, que descreveu o método de criação da máquina de movimento com a ajuda do recipiente Onde o ar é dividido por partição em duas câmaras. Nesta partição é colocado um alçapão que é operado por um demônio, que diferencia a molécula de ar com base em sua velocidade. Assim, os rápidos são segregados das moléculas lentas. Os rápidos podem gerar calor e a energia utilizável é criada a partir desses movimentos de moléculas aleatórias. Este movimento aleatório de moléculas pode ser referido como volatilidade que pode ajudá-lo a obter um alto lucro. Use técnicas de reequilíbrio Você pode comparar o experimento acima mencionado com as atividades de negociação. Um comerciante precisa alocar vários custos como custo de comissão, custo de trabalho e o mesmo. Se você está se perguntando como essa forma de negociação é efetiva, então você precisa ter uma visão do Reequilíbrio da Carteira de Proporção Constante em que esta metodologia se baseia. As técnicas de reequilíbrio também são utilizadas aqui, de modo que existe uma paridade constante entre o peso do caixa e as ações, pois ambos são ativos arriscados. De acordo com a experiência de Shannon, você pode tomar dinheiro para manter um peso neutro entre os ativos. Rendimento de grandes ganhos Os comerciantes podem exercer o experimento pelo notável gênio Shannon todos os dias enquanto negociam para que eles tenham um equilíbrio constante. Se você está se perguntando sobre as implicações do mesmo no mundo real, então considera o demônio da experiência para determinar a aleatoriedade e seu grau. Se o portfólio de Shannon é considerado o melhor, então a extensão do mesmo pode levar a aleatoriedade. No caso, há uma variação no algoritmo sugerido por Shannon, então você pode usá-lo para determinar as estratégias que são aplicáveis. Então, quanto de seu dinheiro você usa para apostar em seus negócios Leituras e observações relacionadas Sobre o Rajandran Rajandran é comerciante e fundador da Marketcalls, muito interessado em construir modelos de timing, algos. Discricionária negociação conceitos e Trading Sentimental análise. Ele agora instrui usuários de todo o mundo, de comerciantes experientes, comerciantes profissionais a comerciantes individuais. Rajandran frequentou a faculdade em Chennai onde ganhou um BE em Eletrônica e Comunicações. Rajandran tem uma compreensão ampla de softwares comerciais como Amibroker, Ninjatrader, Esignal, Metastock, Motivewave, Analista de Mercado (Optuma), Metatrader, Tradingivew, Python e compreende as necessidades individuais de comerciantes e investidores utilizando uma ampla gama de metodologias. Oi senhor, na simulação, o estoque dobra ou metade perfeitamente em dias alternados8230, mas na realidade, os estoques são atualizados consecutivamente por dias juntos. 8230 seria intrestin para saber resultados em tal tipo de simulação. Daemon de Shanon8217s só agrava a tendência. O crescimento também é agravado e declina. Então, é perigoso usar na tendência de baixa. Exigência obrigatória do governo dos EUA Regra CTFC 4.41 A negociação de futuros contém risco substancial e não é adequada para todos os investidores. Um investidor poderia potencialmente perder todo ou mais do que o investimento inicial. Capital de risco é dinheiro que pode ser perdido sem comprometer a segurança financeira ou estilo de vida. Considere apenas o capital de risco que deve ser usado para negociação e apenas aqueles com capital de risco suficiente deve considerar a negociação. O desempenho passado não é necessariamente indicativo de resultados futuros. REGRA 4.41 DO CTFC OS RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS OU SIMULADOS TÊM CERTAS LIMITAÇÕES. DESCONHECIDO UM REGISTO DE DESEMPENHO REAL, OS RESULTADOS SIMULADOS NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO REAL. TAMBÉM, DADO QUE OS COMÉRCIOS NÃO FORAM EXECUTADOS, OS RESULTADOS PODERÃO TER OUTROS OUTROS COMPENSADOS PELO IMPACTO, SE HOUVER, DE CERTOS FACTORES DE MERCADO COMO A LIQUIDEZ. OS PROGRAMAS SIMULADOS DE NEGOCIAÇÃO EM GERAL SÃO TAMBÉM SUJEITOS AO FATO QUE SÃO PROJETADOS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ SENDO SENDO QUE QUALQUER CONTA PODERÁ OU É POSSÍVEL CONSEGUIR LUCROS OU PERDAS SIMILARES Àqueles MOSTRADOS. Todos os comércios, padrões, gráficos, sistemas, etc. discutidos neste site ou anúncio são apenas para fins ilustrativos e não são interpretados como recomendações específicas de consultoria. Todas as idéias e materiais apresentados aqui são apenas para fins informativos e educacionais. Nenhum sistema ou metodologia de negociação nunca foi desenvolvido que possa garantir lucros ou evitar perdas. Os depoimentos e exemplos aqui utilizados são resultados excepcionais que não se aplicam a pessoas comuns e não se destinam a representar ou garantir que qualquer pessoa vai conseguir os mesmos ou resultados semelhantes. Os negócios colocados na dependência dos sistemas de Métodos de Tendência são tomados a seu próprio risco para sua própria conta. Esta não é uma oferta para comprar ou vender interesses futuros. Copyright 2017 Marketcalls Serviços Financeiros Pvt Ltd middot Todos os Direitos Reservados middot E Nosso Sitemap middot Todos os logos e marcas comerciais pertence a seus respectivos proprietários Os dados e informações são fornecidos para fins informativos apenas e não se destinam a fins comerciais. 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